超额收益率
的计算公式 可以根据不 同情况而有 所不同。例 如,对于股 票收益率的 计算,可以 使用以下公 式:每天股 票收益率= (当天价格 -前一天价 格)/前一 天价格,每 天指数收益 率=(当天 指数-前一 天指数)/ 前一天指数 ,超额收益 率=每天股 票收益率- 每天指数收 益率。对于 企业的商誉 价值计算, 可以使用以 下公式:企 业预期年超 额收益=企 业预期年收 益额-(该 企业各单项 资产评估值 之和×行业 平均收益率 ),其中企 业预期年超 额收益=该 企业各单项 资产评估值 之和×(该 企业预期收 益率-行业 平均收益率 ),企业预 期收益率= 企业预期年 收益额/企 业个单项资 产评估值之 和×100 %,商誉价 值=企业预 期年超额收 益÷适用的 本金化率。 对于股票组 合的累计超 额收益率, 可以使用以 下公式:C Ui表示股 票i在形成 期内的累计 超额收益率 ,形成期从 第-n个月 开始到第0 个月结束, 共n+1个 月,不同策 略的形成期 长度也就不 同。小编还为您整理了以下内容,可能对您也有帮助:
brinson模型超额收益公式
超额收益率公式:
Rit=αi+βiRim+εit。Rit是股票i在t时期的实际收益率;Rim是市场在t时期的收益率,该收益选用天相流通指数来表示;εit为随机扰动项。
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Rit=αi+βiRim+εit。Rit是股票i在t时期的实际收益率;Rim是市场在t时期的收益率,该收益选用天相流通指数来表示;εit为随机扰动项。下载本文