本卷共分为2大题60小题，作答时间为180分钟，总分120分，80分及格。

一、单项选择题(在每个小题列出的四个选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题干后的括号内。错选、多选或未选均无分。本大题共30小题，每小题2分，60分。) 

1、基金经理的__决定基金中短期的风险收益特征。

A．从业经验

B．过往业绩

C．投资理念

D．操作风格 

2、股票风险的内涵是指预期收益的__。

A．确定性

B．永久性

C．不确定性

D．可接受性

3、深证券交易所公布的收费标准，封闭式基金交易佣金起点为5元，且不得高于成交金额的__。

A．0.1% 

B．0.2% 

C．0.3% 

D．0.5% 

4、、是投资过程中最重要的环节之一，也是决定投资组合相对业绩的主要因素。

A：资产配置

B：股票投资组合管理

C：债券投资组合管理

D：基金绩效衡量

5、由基金投资者直接支付的费用有____

A：申购费

B：交易佣金

C：过户费

D：托管费 

6、债券基金A的久期为3年，债券基金B的久期为2年。根据债券和利率之间的关系，其他条件不变，当市场利率下降时，下列说法正确的是__。

A．债券基金A和B的净值同时上升，且A比B上升幅度大

B．债券基金A和B的净值同时下降，且A比B下降幅度小

C．债券基金A和B的净值同时上升，且A比B上升幅度小

D．债券基金A和B的净值同时下降，且A比B下降幅度大 

7、基金的认购费和申购费费率不得超过认购和申购金额的__。

A．1%

B．3%

C．5%

D．10%

8、我国对投资者从基金分配中获得的__收入，在此类收入对个人未恢复征收所得税以前，暂不征收所得税。

A．国债利息

B．储蓄存款利息

C．买卖股票差价收入

D．股票股息 

9、专业基金销售机构申请基金代销业务资格，其主要出资人必须是依法设立的持续经营______个以上完整会计年度的法人，注册资本不低于______万元人民币。__

A．3；2000

B．3；3000

C．2；3000

D．2；2000 

10、我国基金市场的监管主体是____

A：中国

B：中国银监会

C：证券交易所

D：中国证券业协会

11、____按交易所挂牌的同一股票的市价估值。

A：首次发行未上市的股票

B：送股.转增股.配股和增发新股等发行未上市股票

C：发行未上市的债券和权证

D：非公开发行股票.公开发行股票网下配售部分等有明确锁定期的流通受限股票 

12、下列与基金有关的费用可以从基金财产中列支的有__。

A．销售服务费

B．基金份额持有会费用

C．基金的赎回费用

D．基金的证券交易费用

13、目前，对基金进行分析研究仍是基金投资的必要环节的原因主要有__。

A．投资者大多不能对基金进行客观的评价

B．诸多因素都会直接或间接影响基金的业绩

C．在同样市场环境下各基金间业绩会产生很大的差别

D．不同类型基金的风险收益特征不同

14、按照规定，开放式基金的申购费率不得超过申购金额的__。

A．1%

B．2%

C．3%

D．5% 

15、相对于实质性审查制度，强制性信息披露的基本推论是投资者在公开信息的基础上____

A：“买者自慎”

B：“卖者自慎”

C：“买者自负”

D：“卖者自负” 

16、下列不属于基金利润来源的是__。

A．存款利息收入

B．发放贷款利息收入

C．投资收益

D．公允价值上升带来的收益 

17、根据《证券投资基金销售人员执业守则》，从事基金销售不得有下列行为__。

A．为扩大市场，发动亲朋好友以其本人所在机构的名义销售基金

B．以书面形式与投资者约定利益分成或亏损分担，但特别注明该约定与基金销售机构无关

C．个人担保该基金会盈利

D．接受投资者全权委托，直接代理客户进行基金认购、申购、赎回等交易 

18、股票的内在价值就是股票未来收益的__。

A．现值

B．期望价值

C．价值总和

D．期望价格 

19、根据层次结构，证券市场可以分为__。

A．初级市场和次级市场

B．发行市场和交易市场

C．一级市场和二级市场

D．股票市场和债券市场 

20、金融期货一般不包括__。

A．期权期货

B．利率期货

C．股票指数期货

D．货币期货 

21、常用的基金风险调整后收益衡量指标不包括__。

A．特雷诺指数

B．夏普指数

C．道-琼斯指数

D．詹森指数 

22、提前赎回风险是指__有可能在债券到期日之前回购债券的风险。

A．债券担保人

B．债券发行人

C．债券持有人

D．中国债券登记结算公司 

23、因为信息的不对称性等原因导致基金管理人制定出错误的投资策略，由此引发的风险是__。

A．投资管理风险

B．通货膨胀风险

C．职业道德风险

D．公司治理风险

24、基金销售监管体系由__等组成。

A．监管手段

B．监管机构

C．监管对象

D．监管内容 

25、某投资人投资1万元申购某基金，申购费率1.5%，假设申购当日基金份额净值为1.0500元，则其可得到的申购份额为__份。

A．9480.95

B．9383.06

C．9350.95

D．9280.95 

26、由于某种全局性的共同因素引起的投资收益的可能变动，这种因素以同样的方式对所有证券的收益产生影响，这是指证券投资的____

A：风险

B：非系统风险

C：总风险

D：系统风险 

27、下列关于开放式基金认购与申购的说法，不正确的是__。

A．募集期内的认购比其后的申购在费率上通常会有所优惠

B．股票基金、债券基金认购时按照面值认购，而在申购时不知道成交价格

C．股票基金、债券基金申购以金额申请，赎回以份额申请

D．货币市场基金认购时按照面值认购，申购时基金份额价格在买卖当时无法确定 

28、债券从发行之日起至偿清本息之日止的时间是指__。

A．债券持有期限 

B．债券发行期限

C．利息转让期限 

D．债券有效期限 

29、与基金半年度报告相比，基金年度报告具有的特点有__。

A．基金年度报告中只需要披露当期的数据和指标

B．基金年度报告应披露支付给聘任会计师事务所的报酬

C．基金年度报告甲需披露内部监察报告

D．基金年度报告需披露基金的主要会计和会计估计、所有的关联方关系及交易情况等 

30、一只基金在收益分配前的份额净值是1.23元，假设每份基金分配0.05元收益，在进行分配后基金的份额净值将会下降到。____

A：1.16元

B：1.28元

C：1.23元

D：1.18元 

二、多项选择题（在每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有1 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分，本大题共30小题，每小题2分，共60分。)  

31、跟踪误差大致可分为__。

A．仓位型跟踪误差

B．结构型跟踪误差

C．交易型跟踪误差

D．费用型跟踪误差 

32、反映股票型基金经营业绩的主要指标包括__等。

A．持股数量

B．基金分红

C．份额净值增长率

D．已实现收益

33、我国《证券投资基金法》于__开始实施。

A．2003年7月14日

B．2005年1月1日

C．2002年8月1日

D．2004年6月1日 

34、基金份额持有会的第一召集人是__。

A．基金管理人

B．基金托管人

C．基金份额持有人

D．中国

35、根据中国对基金类别的分类标准，____以上的基金资产投资于股票的为股票基金。

A：50%

B：60%

C：70%

D：80% 

36、下列各项中，属于基金面临的外部风险的是__。

A．经营风险

B．管理水平风险

C．职业道德风险

D．合规风险 

37、以下不是按照债券发行者分类的基金是__。

A．债券基金

B．金融债券基金

C．公司债券基金

D．垃圾债券基金 

38、小张打算购买基金进行投资。在选择基金时，小张对某基金管理公司旗下的某只股票基金经营业绩进行了初步估算。该股票基金2007年初基金份额净值为1.0381元人民币，2007年底基金份额净值为1.1208元人民币，期间该股票基金每份分红0.0442元人民币，则不考虑分红再投资的基金净值增长率为__。

A．12.22%

B．7.97%

C．4.26%

D．3.87% 

39、下列属于我国开放式基金销售渠道的有__。

A．商业银行

B．证券公司

C．基金管理公司直销中心

D．基金超市 

40、我国基金管理费按__支付。

A．日

B．周

C．月

D．季

41、证券市场本质上是__直接交换的场所。

A．价值

B．价格

C．估值

D．有价证券 

42、《证券投资基金销售管理办法》对于基金宣传推介材料作了明确规定，下列说法不正确的有__。

A．基金代销机构只要在基金募集前向监管部门报送基金宣传推介材料的报告材料即可

B．基金公司在宣传推介材料登载其他基金过往业绩的，应当同时提供基金业绩比较基准的表现

C．为了宣传推介材料的整体美观，有关风险提示和警示性文字应淡化处理

D．基金销售机构不得引用不具备中国证券业协会会员资格的机构提供的基金评价结果 

43、某普通投资者准备投资10万元申购某开放式基金，基金份额净值为2.00元，申购费率为0.50%，最终获得的份额约为（）份。

A．80000 

B．50000 

C．49751 

D．49750

44、关于有价证券的期限性，下列描述正确的有__。

A．债券的期限不具法律约束力，但可以对融资双方权益起到保护作用

B．股票一般没有期限性

C．股票可以视为无期证券

D．债券一般有明确的还本付息期限，以满足不同筹资者和投资者对融资期限以及与此相关的收益率需求 

45、目前，我国债券型基金的认购费率通常在__以下。

A．0.5%

B．1%

C．1.5%

D．2% 

46、基金管理公司的督察长应由__聘任。

A．基金管理公司董事会

B．基金管理公司总经理

C．基金经营所在地中国派出机构

D．中国 

47、普通股票股东的权利不包括__。

A．公司重大决策参与权

B．查阅公司债券存根

C．公司资产收益权和剩余资产分配权

D．优先分配公司剩余资产 

48、目前在我国，__可以担任基金托管人。

A．中国工商银行股份有限公司

B．中国人寿保险股份有限公司

C．中国银河证券股份有限公司

D．中国华融资产管理公司 

49、基金销售机构应严格按照约定的时间进行申购资金划付，超过约定时间的资金应当__。

A．说明情况后受理

B．作为异常交易处理

C．继续受理

D．拒绝受理申请 

50、下列各项中，__属于基金定期报告。

A．基金年度报告

B．上市交易公告书

C．份额净值公告

D．季度报告 

51、根据跟踪误差产生的原因，指数型基金跟踪误差可以分为__。

A．仓位型跟踪误差

B．交易型跟踪误差

C．结构型跟踪误差

D．费用型跟踪误差 

52、资产配置的过程中，____通常考虑投资者的投资风险偏好.流动性需求.时间跨度要求，并考虑市场上实际的投资.操作规则.税收等问题，确定投资需求。

A：明确投资目标和因素

B：明确资本市场的期望值

C：明确资产组合中包括哪几类资产

D：确定有效资产组合的边界 

53、有价证券是____的一种形式。

A：真实资本

B：货币资本

C：虚拟资本

D：商品资本 

54、一般而言，基金投资管理流程的环节有__。

A．交易部依据基金经理的投资指令执行交易

B．研究部门提供研究报告

C．投资决策委员会决定基金总体投资计划

D．基金经理制订投资组合具体方案 

55、下列债券发行的定价方式中，__是以募满发行额为止的中标者最高收益率作为全体中标者的最终收益率。

A．以价格为标的的荷兰式招标

B．以价格为标的的美式招标

C．以收益率为标的的荷兰式招标

D．以收益率为标的的美式招标 

56、根据《证券投资基金运作管理办法》有关规定，封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度已实现收益的__。

A．70%

B．80%

C．60%

D．90% 

57、负责办理开放式基金份额发售的基金当事人是__。

A．商业银行

B．专业基金销售机构

C．证券公司

D．基金管理人 

58、关于债券利息，下列表述正确的是__。

A．债券利息是发债公司的固定支出，属于公司税前利润的一部分

B．债券利息是发债公司的变动支出，属于费用范畴

C．债券利息是发债公司的变动支出，属于公司税前利润的一部分

D．债券利息是发债公司的固定支出，属于费用范畴 

59、具有较高的风险承受能力，通常专注于投资的长期增值，并愿意为此承受较大的风险的投资者属于__。

A．保守型

B．稳健型

C．积极型

D．成长型 

60、根据规定，开放式基金募集期限届满，具备下列__条件的，基金管理人应当按照规定办理验资和基金备案手续。

A．基金份额持有人的人数不少于两百人

B．基金份额持有人的人数不少于一百人

C．基金募集份额总额不少于5000万份，基金募集金额不少于5000万元人民币

D．基金募集份额总额不少于两亿份，基金募集金额不少于两亿元人民币下载本文